复利计算器使用指南：72 法则与定投精算
一篇讲清楚复利公式、72 法则、基金定投计算，以及为什么巴菲特 99% 的钱来自 50 岁后。
爱因斯坦说复利是"世界第八大奇迹"。但很多人对复利的威力没有直观感受——本指南配合本站复利计算器，给你算几个真实场景，帮你设计长期理财方案。
复利的基本公式
一次性投入：FV = P × (1 + r)^t
带定期追加：年金终值公式
例：5 万元投入年化 7% 的指数基金，30 年后变成多少？ 50000 × 1.07^30 = 380,613 元（约 38 万）
如果再每月投 2000 元呢？ 本工具一键计算，结果约 280 万元，其中本金 77 万、利息 203 万。
72 法则（心算神器）
本金翻倍年数 ≈ 72 ÷ 年化利率（百分数）
- 6% → 72/6 = 12 年翻倍
- 8% → 9 年翻倍
- 10% → 7.2 年翻倍
这个估算与精确公式偏差只有 1-2%，便于快速估算。同样可估贬值速度：4% 通胀，72/4 = 18 年购买力减半。
名义利率 vs 实际利率
看到「年化 7%」要警惕——它是名义利率。如果通胀 3%，实际购买力增长只有 4%。
做长期规划应该用实际利率：名义利率 - 预期通胀率。
本工具的利率字段建议输入实际利率，结果代表的就是「真实购买力」。
基金定投实战
月供 X 元，年化 r%，持续 N 年的终值（每月复利近似）：
月供 2000、年化 8%、20 年 → 117 万（本金 48 万 + 利息 69 万） 月供 2000、年化 8%、30 年 → 297 万（本金 72 万 + 利息 225 万）
关键：晚开始 10 年，少赚 180 万。复利的核心威力在最后 1/3 时间——前期积累不显眼，后期才指数式增长。
常见误区
- 指望短期暴涨：复利适合长期，3-5 年体现不出威力
- 忽略费用：基金有 0.5%-2% 的管理费，长期下来吃掉很多利息
- 不再投入：只有持续追加才能形成「复利 + 持续投入」双引擎
- 频繁切换：来回换基金触发交易费 + 错过反弹日。指数定投是最简单的复利
常见问题
7% 年化是不是太乐观？
美股标普 500 长期平均年化 ~10%（去通胀后约 7%）。A 股沪深 300 长期 ~8% 名义。但短期波动大，10 年起步才能稳。
为什么巴菲特说他 99% 的钱来自 50 岁后？
他从 11 岁开始投资，60 岁才达到 30 亿身家，90 岁达到 1000 亿——后 30 年的财富比前 50 年多 30 倍。这就是复利曲线的尾部。
该选「按月复利」还是「按年复利」？
差距很小：年化 7% 时，按月比按年多约 0.23 个百分点（7.23% 实际）。本工具默认按月，更接近真实场景。